[{"_1":2,"_3":-5,"_4":-5},"loaderData",{"_5":6,"_7":8},"actionData","errors","root",{"_99":100},"en-item",{"_9":10,"_10":11},"kind","item",{"_12":13,"_14":15,"_16":17,"_18":19,"_20":21,"_22":23,"_24":25,"_26":27,"_28":29,"_30":31,"_32":31,"_33":34,"_35":36,"_37":38,"_39":40,"_41":42,"_43":44,"_45":46,"_47":-5,"_48":49,"_50":-5,"_51":-5,"_52":53,"_54":55,"_56":57,"_58":42,"_59":42,"_60":61,"_62":42,"_63":64},"id","hz2sch2hw6kk5am0aauakj0sv","revision",2,"title","Texas Capital Bancshares公布截至2026年9月30日的第三季度及九个月业绩：九个月净利润2.624亿美元，第三季度净利润1.037亿美元","originalTitle","TEXAS CAPITAL BANCSHARES INC/TX (0001077428) (Filer)","summary","Texas Capital Bancshares披露，截至2026年9月30日的第三季度净利润为1.037亿美元，低于上年同期的1.052亿美元；稀释每股收益为2.28美元，高于上年同期的2.18美元。","reason","节选涵盖该银行控股公司的季度及九个月业绩、资产质量、资本与回购和股息安排，可用于了解其经营表现及风险披露。","source",{"_12":90,"_91":92,"_9":93,"_94":42,"_95":96,"_97":98},"links",{"_87":88,"_78":89},"publishedAt","2026-10-22T12:30:57.000Z","discoveredAt","2026-10-22T12:48:15.903Z","timelineAt","category","ai-products","tags",[84,85,86],"stockSymbols",[83],"score",67,"selected",true,"channel","news","story",{"_73":74,"_16":75},"x","readingMode","full","author","language","body",{"_64":77,"_78":-5,"_79":80,"_81":82},"outline",[],"relatedStories",[76],"indexable","markdownAvailable","group",{"_65":66,"_45":67,"_68":15,"_69":70,"_71":72},"hasTranslation","bodyLanguage","zh","factId","fcFcdBWRlt3I",{"_73":74,"_16":75},"reportCount","additionalSourceCount",1,"developmentCount",0,"publicId","6a97f82c-f9ee-4ba0-89d0-094e33c51a69","Texas Capital公布第三季度业绩并给出第四季度目标",{"_73":74,"_16":75},"

美国

证券交易委员会

华盛顿特区 20549

10-Q 表格


☒	根据《1934 年证券交易法》第 13 或 15(d) 条提交的季度报告。

截至 2026 年 9 月 30 日的季度


☐	根据《1934 年证券交易法》第 13 或 15(d) 条提交的过渡报告。

过渡期自至

委员会档案编号 001-34657

TEXAS CAPITAL BANCSHARES, INC.

（注册人章程中列明的准确名称）


特拉华州		75-2679109
（注册成立或组织所在州或其他司法管辖区）		（美国国税局雇主识别号码）

麦金尼大道 2000 号

700 室

达拉斯

美国

75201

（主要行政办公室地址）

（邮政编码）

(214) 932-6600

（注册人电话号码，包括区号）

根据《交易法》第 12(b) 条注册的证券：

各类别名称

交易代码

注册所在交易所名称

普通股，每股面值 $0.01

TCBI

Texas Stock Exchange LLC

存托股份，每股代表 1/40 份 B 系列 5.75% 固定利率非累积永久优先股，每股面值 $0.01

TCBI PRB

Texas Stock Exchange LLC

请勾选标记，说明注册人是否 (1) 已在此前 12 个月内（或注册人须提交此类报告的较短期间内）提交了《1934 年证券交易法》第 13 或 15(d) 条规定须提交的所有报告，且 (2) 在过去 90 天内一直受此类提交要求约束。是 ☒ 否 ☐

请勾选标记，说明注册人是否已在此前 12 个月内（或注册人须提交此类文件的较短期间内），以电子方式提交了根据 S-T 条例第 405 条（本章第 232.405 条）须提交的每一份交互式数据文件。是 ☒ ☐ 否

请勾选标记，说明注册人属于大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小报告公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》规则 12b-2 中“large accelerated filer”“accelerated filer”“smaller reporting company”和“emerging growth company”的定义。（勾选一项）：

大型加速申报公司

加速申报公司

☐

非加速申报公司

☐

较小报告公司

☐

新兴成长型公司

☐

如果属于新兴成长型公司，请勾选标记，说明注册人是否已选择不使用《交易法》第13(a)条规定的延长过渡期，以遵守任何新的或修订后的财务会计准则。 ☐

请勾选标记，说明注册人是否为《交易法》规则12b-2所定义的空壳公司。是 ☐ 否 ý

截至2026年10月20日，下列各类发行人普通股的流通股数如下：

普通股，每股面值$0.01 42,430,456

Texas Capital Bancshares, Inc.

Form 10-Q

截至2026年9月30日的季度

索引


第一部分——财务信息
	第1项。	财务报表——未经审计	3
		合并资产负债表	3
		合并收益及其他综合收益表	4
		合并股东权益变动表	6
		合并现金流量表	7
		合并财务报表附注	8
	第2项。	管理层对财务状况和经营业绩的讨论与分析	23
	第3项。	有关市场风险的定量和定性披露	34
	第4项。	控制与程序	36

第二部分——其他信息
	第1项。	法律诉讼	37
	第1A项。	风险因素	37
	第2项。	未注册股权证券的销售及募集资金用途	37
	第5项。	其他信息	37
	第6项。	附件、财务报表附表	38

签名	39

第一部分——财务信息

第1项。财务报表

TEXAS CAPITAL BANCSHARES, INC.

合并资产负债表——未经审计



（除股份数据外，金额单位为千）	2026年9月30日		2025年12月31日
资产
库存现金及银行应收款	$	195,086			$	201,315
计息现金及现金等价物	2,479,073			1,897,803
可供出售债务证券	4,095,855			3,951,455
持有至到期债务证券	672,881			725,722
权益证券	42,007			41,998
交易性债务证券	—			3,924
债务及权益证券	4,810,743			4,723,099
持有待售贷款	28,676			4,361
持有待投资的按揭融资贷款	5,441,689			6,064,019
持有待投资贷款	18,641,301			17,976,183
减：贷款信用损失准备	270,333			270,557
持有待投资贷款净额	23,812,657			23,769,645

房屋及设备净额	89,012			88,003
应计应收利息及其他资产	928,364			854,552
商誉及无形资产净额	1,496			1,496
资产总额	$	32,345,107			$	31,540,274
负债及股东权益
负债：
无息存款	$	7,006,314			$	6,959,097
计息存款	20,709,341			19,489,670
存款总额	27,715,655			26,448,767
应计应付利息	8,556			6,716
其他负债	646,036			502,834
短期借款	—			330,000
长期债务	487,270			620,575
负债总额	28,857,517			27,908,892
股东权益：
优先股，面值 $0.01，清算价值 $1,000：
授权股份数 - 10,000,000
截至 2026年9月30日和2025年12月31日，已发行股份数均为 300,000	300,000			300,000
普通股，面值 $0.01：
授权股份数 - 100,000,000
截至 2026年9月30日和2025年12月31日，已发行股份数分别为 52,023,856 和 51,786,456	520			518
资本公积	1,086,246			1,074,496
留存收益	3,040,853			2,808,645
库存股 - 截至 2026年9月30日和2025年12月31日，按成本计分别为 9,594,199 股和 7,532,768 股	(689,410)			(487,692)
累计其他综合亏损，扣除税项后	(250,619)			(64,585)
股东权益总额	3,487,590			3,631,382
负债和股东权益总额	$	32,345,107			$	31,540,274

参见合并财务报表附注。

TEXAS CAPITAL BANCSHARES, INC.

合并收益及其他综合收益表

—未经审计



	截至9月30日的三个月		截至9月30日的九个月
（除每股数据外，单位为千）	2026		2025		2026		2025
利息收入
贷款利息及手续费	$	379,297			$	379,017		$	1,095,733	$	1,077,525
债务和股权证券	50,927			49,396			146,824		141,952
计息现金及现金等价物	26,936			32,202			73,627		107,994
利息收入总额	457,160			460,615			1,316,184		1,327,471
利息支出
存款	174,517			180,779			495,448		530,513
短期借款	84			534			5,996		12,224
长期债务	7,576			7,531			24,661		23,534

利息支出总额	182,177			188,844			526,105		566,271
净利息收入	274,983			271,771			790,079		761,200
信贷损失准备	17,000			12,000			51,000		44,000
扣除信贷损失准备后的净利息收入	257,983			259,771			739,079		717,200
非利息收入
存款账户服务费	9,418			8,111			27,494		24,133
财富管理和信托费收入	4,562			3,989			14,086		11,683
经纪贷款费	2,075			2,419			6,184		6,766

投资银行和咨询费	35,294			33,985			98,832		74,572
交易收入	11,417			7,238			32,981		21,073

可供出售债务证券收益/（亏损）	—			—			—		(1,886)


其他	18,877			12,841			46,450		30,755
非利息收入总额	81,643			68,583			226,027		167,096
非利息支出
薪酬和福利	121,625			119,856			384,311		371,651
占用费用	13,230			11,828			37,994		34,816
营销费用	4,266			3,412			14,024		12,045
法律和专业服务费	12,000			12,474			38,680		38,532
通信和技术费用	32,029			24,594			87,695		72,550
联邦存款保险公司保险评估费	5,234			5,198			14,697		15,635


其他	15,540			13,213			45,584		38,642
非利息支出总额	203,924			190,575			622,985		583,871
所得税前收益	135,702			137,779			342,121		300,425
所得税费用	31,997			32,569			79,680		70,840
净收益	103,705			105,210			262,441		229,585
优先股股息	4,313			4,313			12,938		12,938
普通股股东可得净收益	$	99,392			$	100,897		$	249,503	$	216,647
其他综合收益
未实现收益/（亏损）变动	$	(199,835)			$	30,909		$	(249,538)	$	101,226
重分类计入净收益的金额	2,772			6,172			7,935		26,498
其他综合收益/（亏损）	(197,063)			37,081			(241,603)		127,724
所得税费用/（收益）	(45,324)			8,374			(55,569)		28,841
其他综合收益/（亏损），扣除税项后	(151,739)			28,707			(186,034)		98,883
综合收益/（亏损）	$	(48,034)			$	133,917		$	76,407	$	328,468
普通股每股基本收益	$	2.30			$	2.21		$	5.72	$	4.72
普通股每股摊薄收益	$	2.28			$	2.18		$	5.66	$	4.67

参见合并财务报表附注。

TEXAS CAPITAL BANCSHARES, INC.

股东权益变动合并报表 — 未经审计


	优先股	普通股		资本公积			库存股		累计其他
	实收	留存		综合
（千美元，股份和每股数据除外）	股份	金额		股份	金额		资本		收益		股份	金额		收入/（亏损）	总计
2025年6月30日余额	300,000		$	300,000		51,747,305			$	517		$	1,065,083		$	2,611,401		(6,000,469)		$	(354,000)		$	(112,931)	$	3,510,070

综合收益/（亏损）：
净收入	—		—		—			—			—		105,210		—		—		—			105,210
其他综合收益/（亏损）变动，扣除税项后	—		—		—			—			—		—		—		—		28,707			28,707
综合收益总额															133,917

优先股股息	—		—		—			—			—		(4,313)		—		—		—			(4,313)

计入收益的股票薪酬费用	—		—		—			—			5,146		—		—		—		—			5,146

发行与股票薪酬奖励相关的股票	—		—		20,114			1			(647)		—		—		—		—			(646)
回购普通股	—		—		—			—			—		—		(87,087)		(7,076)		—			(7,076)



2025年9月30日余额	300,000		$	300,000		51,767,419			$	518		$	1,069,582		$	2,712,298		(6,087,556)		$	(361,076)		$	(84,224)	$	3,637,098

2026年6月30日余额	300,000		$	300,000		52,012,706			$	520		$	1,082,419		$	2,950,049		(8,542,539)		$	(586,401)		$	(98,880)	$	3,647,707

综合收益/（亏损）：
净收入	—		—		—			—			—		103,705		—		—		—			103,705
其他综合收益/（亏损）变动，扣除税项后	—		—		—			—			—		—		—		—		(151,739)			(151,739)
综合亏损总额															(48,034)
普通股股息（每股$0.20）	—		—		—			—			—		(8,588)		—		—		—			(8,588)
优先股股息	—		—		—			—			—		(4,313)		—		—		—			(4,313)

计入收益的股票薪酬费用	—		—		—			—			4,344		—		—		—		—			4,344


发行与股票薪酬奖励相关的股票	—		—		11,150			—			(517)		—		—		—		—			(517)
回购普通股	—		—		—			—			—		—		(1,051,660)		(103,009)		—			(103,009)



2026年9月30日余额	300,000		$	300,000		52,023,856			$	520		$	1,086,246		$	3,040,853		(9,594,199)		$	(689,410)		$	(250,619)	$	3,487,590

请参阅合并财务报表附注。

TEXAS CAPITAL BANCSHARES, INC.

股东权益合并报表——未经审计


	优先股	普通股		额外			库存股		累计其他
	实收	留存		综合
（千美元，股份和每股数据除外）	股份	金额		股份	金额		资本		收益		股份	金额		收入/（亏损）	总计
2024年12月31日余额（经审计）	300,000		$	300,000		51,520,315			$	515		$	1,056,719		$	2,495,651		(5,286,503)		$	(301,842)		$	(183,107)	$	3,367,936

综合收益/（亏损）：
净收入	—		—		—			—			—		229,585		—		—		—			229,585
其他综合收益/（亏损）变动，扣除税项后	—		—		—			—			—		—		—		—		98,883			98,883
综合收益总额															328,468

优先股股息	—		—		—			—			—		(12,938)		—		—		—			(12,938)

计入收益的股票薪酬费用	—		—		—			—			20,425		—		—		—		—			20,425

发行与股票薪酬奖励相关的股票	—		—		247,104			3			(7,562)		—		—		—		—			(7,559)



回购普通股	—		—		—			—			—		—		(801,053)		(59,234)		—			(59,234)
2025年9月30日余额	300,000		$	300,000		51,767,419			$	518		$	1,069,582		$	2,712,298		(6,087,556)		$	(361,076)		$	(84,224)	$	3,637,098

2025年12月31日余额（经审计）	300,000		$	300,000		51,786,456			$	518		$	1,074,496		$	2,808,645		(7,532,768)		$	(487,692)		$	(64,585)	$	3,631,382

综合收益/（亏损）：
净收入	—		—		—			—			—		262,441		—		—		—			262,441
其他综合收益/（亏损）变动，扣除税项后	—		—		—			—			—		—		—		—		(186,034)			(186,034)
综合收益总额															76,407
普通股股息（每股$0.40）	—		—		—			—			—		(17,295)		—		—		—			(17,295)
优先股股息	—		—		—			—			—		(12,938)		—		—		—			(12,938)

计入收益的股票薪酬费用	—		—		—			—			21,470		—		—		—		—			21,470

发行与股票薪酬奖励相关的股票	—		—		237,400			2			(9,720)		—		—		—		—			(9,718)
回购普通股	—		—		—			—			—		—		(2,061,431)		(201,718)		—			(201,718)



2026年9月30日余额	300,000		$	300,000		52,023,856			$	520		$	1,086,246		$	3,040,853		(9,594,199)		$	(689,410)		$	(250,619)	$	3,487,590

请参阅合并财务报表附注。

TEXAS CAPITAL BANCSHARES, INC.

现金流量合并报表——未经审计



	截至9月30日的九个月
（千美元）	2026		2025
经营活动
净收入	$	262,441			$	229,585
将净收入调节为经营活动提供的净现金的调整项：
信贷损失准备金	51,000			44,000

折旧和摊销	40,068			36,291
可供出售债务证券净亏损	—			1,886
权益证券净（收益）/亏损	(4,773)			(2,265)
交易性债务证券出售/（购买）净额	3,924			(2,219)
赎回长期债务的损失	2,157			—



股票薪酬费用	35,125			28,614
持有待售贷款出售/（购买）净额	(2,982)			—






经营性资产和负债变动：
应计应收利息及其他资产	(32,319)			(39,949)
应计应付利息及其他负债	43,647			(66,283)
经营活动提供的现金净额	398,288			229,660
投资活动
购买可供出售债务证券	(877,772)			(843,190)
出售可供出售债务证券所得款项	—			280,402
可供出售债务证券到期、赎回及偿还本金所得款项	533,969			385,694
持有至到期债务证券到期、赎回及偿还本金所得款项	55,181			55,555
权益证券出售/（购买）净额	4,764			22,472
发放持有待投资贷款所得款项，按揭融资	(74,373,445)			(71,110,334)
收回持有待投资贷款本金所得款项，按揭融资	74,995,775			70,268,104

持有待投资贷款减少/（增加）净额，不包括按揭融资	(734,430)			(936,069)

购置房产及设备净额	(10,498)			(12,910)


投资活动使用的现金净额	(406,456)			(1,890,276)
融资活动
存款净增加/（减少）额	1,266,888			2,266,799
发行与股票薪酬奖励相关的股票	(9,718)			(7,559)



支付的普通股股息	(17,295)			—
支付的优先股股息	(12,938)			(12,938)
回购普通股	(201,718)			(59,234)
短期借款净增加/（减少）额	(330,000)			(610,000)


赎回长期债务	(509,525)			(40,435)
发行长期债务	397,515			—
融资活动提供的现金净额	583,209			1,536,633
现金及现金等价物净增加/（减少）额	575,041			(123,983)
期初现金及现金等价物	2,099,118			3,188,808
期末现金及现金等价物	$	2,674,159			$	3,064,825
现金流量信息补充披露
本期支付的利息现金	$	541,377			$	580,591
本期支付的所得税现金	$	100,163			$	67,402
贷款从持有待投资转为持有待售	$	21,333			$	—

请参阅合并财务报表附注。

合并财务报表附注——未经审计

（1）经营情况及重要会计政策概要

组织架构及业务性质

Texas Capital Bancshares, Inc.（“TCBI”或“公司”）是一家注册银行控股公司和提供全方位服务的金融服务公司，为企业、企业家和个人客户提供定制化解决方案。TCBI 总部位于达拉斯，主要银行办事处设在奥斯汀、达拉斯、沃思堡、休斯敦和圣安东尼奥，并已在全国各地建立客户网络。

公司的业务活动主要通过其全资银行子公司 Texas Capital Bank（“银行”）和全资非银行子公司 TCBI Securities Inc.（以 Texas Capital Securities 名义开展业务）进行。银行是一家根据德克萨斯州法律特许成立的银行。Texas Capital Securities 是在美国证券交易委员会（“SEC”）注册的经纪交易商，也是金融业监管局和市政证券规则制定委员会的成员。

本公司于1996年在特拉华州注册成立，并于1998年开始银行业务。

列报基础

本公司的会计和报告政策符合美国公认会计原则（“GAAP”）以及银行业普遍接受的惯例。某些以前期间的余额已重新分类，以符合本期列报方式。

合并中期财务报表未经审计，且按照 GAAP 编制的合并未经审计财务报表附注中某些信息和披露已予以简化或省略。管理层认为，中期财务报表包含所有正常且经常性的调整，所作披露公允地反映了本公司的财务状况和经营业绩。合并财务报表按照 GAAP 关于中期财务信息的规定及 SEC 通过的 Form 10-Q 指引编制。因此，GAAP 对完整年度财务报表所要求的财务报表和合并未经审计财务报表附注并未包含全部信息，应与本公司截至2025年12月31日止年度的合并财务报表及其附注一并阅读，该等报表和附注载于本公司截至2025年12月31日止年度的 Form 10-K 年度报告（“2025 Form 10-K”）。本文披露的中期经营业绩并不一定代表全年或任何未来期间的预期业绩。

估计的使用

按照 GAAP 编制财务报表要求管理层作出估计和假设，这些估计和假设会影响财务报表日资产和负债的列报金额以及或有资产和负债的披露。实际结果可能与这些估计不同。信贷损失准备、金融工具公允价值以及或有事项的状态尤其容易发生重大变化。

（2）每股收益

下表列示了基本和稀释每股收益的计算：



	截至9月30日止三个月		截至9月30日止九个月
（千美元，股份及每股数据除外）	2026		2025		2026		2025
分子：
净利润	$	103,705			$	105,210		$	262,441	$	229,585
优先股股息	4,313			4,313			12,938		12,938
普通股股东可获得的净利润	$	99,392			$	100,897		$	249,503	$	216,647
分母：
基本每股普通股收益—加权平均普通股股数	43,124,320			45,708,185			43,598,025		45,873,276
已发行股票结算奖励的稀释影响	489,951			524,982			467,942		474,960
稀释每股普通股收益—加权平均稀释后普通股股数	43,614,271			46,233,167			44,065,967		46,348,236
基本每股普通股收益	$	2.30			$	2.21		$	5.72	$	4.72
稀释每股普通股收益	$	2.28			$	2.18		$	5.66	$	4.67
具有反稀释作用的已发行股票结算奖励	21,054			—			36,142		207

（3）债务和权益证券

以下为本公司债务和权益证券概要：


（千美元）	摊余成本(1)		未实现收益总额		未实现损失总额		估计公允价值
2026年9月30日
可供出售债务证券：


住宅抵押贷款支持证券	$	4,084,245			$	193			$	(234,221)	$	3,850,217
商业抵押贷款支持证券	248,437			—			(12,918)			235,519


信用风险转移证券	10,452			—			(333)			10,119
可供出售债务证券总额	4,343,134			193			(247,472)			4,095,855
持有至到期债务证券：
住宅抵押贷款支持证券	672,881			—			(97,497)			575,384
持有至到期债务证券总额	672,881			—			(97,497)			575,384
股权证券							42,007
交易性债务证券							—
债务和股权证券总额(2)							$	4,810,743
2025年12月31日
可供出售债务证券：


住宅抵押贷款支持证券	$	3,743,234			$	41,037			$	(91,625)	$	3,692,646
商业抵押贷款支持证券	244,457			3,555			—			248,012


信用风险转移证券	11,248			—			(451)			10,797
可供出售债务证券总额	3,998,939			44,592			(92,076)			3,951,455
持有至到期债务证券：
住宅抵押贷款支持证券	725,722			—			(70,890)			654,832
持有至到期债务证券总额	725,722			—			(70,890)			654,832
股权证券							41,998
交易性债务证券							3,924
债务和股权证券总额(2)							$	4,723,099

(1) 不包括截至2026年9月30日和2025年12月31日分别与可供出售债务证券相关的应计应收利息1,760万美元和1,610万美元，以及截至2026年9月30日和2025年12月31日分别与持有至到期债务证券相关的应计应收利息110万美元和120万美元；这些金额计入合并资产负债表中的应计应收利息及其他资产。

(2) 包括按估计公允价值计量的可供出售债务证券、股权证券和交易性债务证券，以及按摊销成本计量的持有至到期债务证券。

债务证券

下表按合同到期日列示截至2026年9月30日可供出售和持有至到期债务证券的摊销成本和估计公允价值，不包括应计应收利息。由于借款人可能有权在不支付或支付提前还款罚金的情况下赎回或提前偿还债务，抵押贷款支持证券的实际到期日可能不同于合同到期日。


	可供出售		持有至到期
（千美元）	摊销成本		公允价值		摊销成本		公允价值

一年内到期	$	—			$	—		$	—	$	—
一年后至五年内到期	10,452			10,119			—		—
五年后至十年内到期	249,090			236,181			—		—
十年后到期	4,083,592			3,849,555			672,881		575,384
合计	$	4,343,134			$	4,095,855		$	672,881	$	575,384

下表列示截至2026年9月30日公司可供出售债务证券的加权平均收益率。加权平均收益率按免税基础上的摊销成本计算；在适用情况下，假设联邦税率为21%。


	住宅抵押贷款支持证券		商业抵押贷款支持证券		信用风险转移证券
一年内到期	—	%		—	%	—	%
一年后至五年内到期	—			—		4.01
五年后至十年内到期	3.91			4.80		—
十年后到期	4.81			—		—
合计	4.81	%		4.80	%	4.01	%

下表披露了公司连续处于未实现亏损状态不足12个月以及连续处于未实现亏损状态12个月或以上的可供出售债务证券：


	少于12个月		12个月或更长		总计
（单位：千）	公允价值		未实现亏损		公允价值		未实现亏损	公允价值		未实现亏损
2026年9月30日


住宅抵押贷款支持证券	$	2,912,259			$	(114,687)		$	667,046		$	(119,534)		$	3,579,305	$	(234,221)
商业抵押贷款支持证券	235,519			(12,918)			—		—		235,519		(12,918)
信用风险转移证券	—			—			10,119		(333)		10,119		(333)
总计	$	3,147,778			$	(127,605)		$	677,165		$	(119,867)		$	3,824,943	$	(247,472)
2025年12月31日


住宅抵押贷款支持证券	$	203,193			$	(97)		$	934,222		$	(91,528)		$	1,137,415	$	(91,625)
商业抵押贷款支持证券	—			—			—		—		—		—
信用风险转移证券	—			—			10,797		(451)		10,797		(451)
总计	$	203,193			$	(97)		$	945,019		$	(91,979)		$	1,148,212	$	(92,076)

截至2026年9月30日，公司有92项可供出售债务证券处于未实现亏损状态，其中包括83项住宅抵押贷款支持证券、七项商业抵押贷款支持证券和两项信用风险转移证券。可供出售债务证券的未实现亏损是由于证券购入日以来市场利率发生变化，而非发行人或相关贷款的信用质量所致。公司目前无意出售这些可供出售债务证券；根据当前状况，公司认为，在处于未实现亏损状态的这些证券摊销成本得到回收之前，公司很可能无需出售，因此已将与该投资组合相关的未实现亏损计入累计其他综合收益（“AOCI”）。持有至到期债务证券由政府担保证券组成，预计不会发生亏损。截至2026年9月30日和2025年12月31日，可供出售或持有至到期债务证券均未计提信用损失准备。

截至2026年9月30日和2025年12月31日，账面价值分别约为$820,000和$937,000的债务证券已被质押，用于担保某些客户存款。

股权证券

以下汇总了合并收益表和其他综合收益中列入其他非利息收入的股权证券已确认未实现和已实现收益/（亏损）：



	截至9月30日止三个月		截至9月30日止九个月
（单位：千）	2026		2025		2026		2025
本期确认的净收益/（亏损）	$	1,252			$	2,369		$	4,773	$	2,265
减：已出售证券确认的已实现净收益/（亏损）	2,414			831			4,266		1,862
仍持有证券确认的未实现净收益/（亏损）	$	(1,162)			$	1,538		$	507	$	403

（4）贷款及贷款信用损失准备

贷款按投资组合分部汇总如下：



（单位：千）	2026年9月30日		2025年12月31日

持有待投资贷款(1)(2)：
商业贷款	$	13,428,328			$	12,163,545
按揭融资	5,441,689			6,064,019
商业房地产	4,786,513			5,378,712
消费贷款	426,460			433,926



持有待投资贷款	24,082,990			24,040,202


贷款信用损失准备	(270,333)			(270,557)
持有待投资贷款总额，净额	$	23,812,657			$	23,769,645

(1) 不包括应计利息应收款：截至2026年9月30日和2025年12月31日分别为$106.9 million和$107.3 million，该款项计入合并资产负债表中的应计利息应收款及其他资产。

(2) 贷款列示金额已扣除递延贷款费用和成本；截至2026年9月30日和2025年12月31日，这些费用和成本总额分别为$108.0 million和$106.8 million。

下表按发放年份和内部信用评级汇总持有待投资贷款：


（单位：千）	2026	2025	2024	2023	2022	2021 年及以前	循环信贷额度	转为定期贷款的循环信贷额度	总计
2026年9月30日
商业贷款
(1-7) 正常	$	1,792,251		$	1,586,431		$	819,811		$	513,166	$	497,666		$	145,659	$	7,534,860	$	11,601	$	12,901,445
(8) 特别关注	3,341		55,680		40,812		14,904		19		1,262	194,606		96		310,720
(9) 次级——计息	1,804		23,114		38,598		363		10,927		34,906	23,606		—		133,318
(9+) 非应计	3,135		13,642		—		17,024		19,985		11,483	17,576		—		82,845
商业贷款总计	$	1,800,531		$	1,678,867		$	899,221		$	545,457	$	528,597		$	193,310	$	7,770,648	$	11,697	$	13,428,328
抵押贷款融资
(1-7) 正常	$	—		$	—		$	—		$	—	$	—		$	—	$	5,441,689	$	—	$	5,441,689
(8) 特别关注	—		—		—		—		—		—	—		—		—
(9) 次级——计息	—		—		—		—		—		—	—		—		—
(9+) 非应计	—		—		—		—		—		—	—		—		—
抵押贷款融资总计	$	—		$	—		$	—		$	—	$	—		$	—	$	5,441,689	$	—	$	5,441,689
商业房地产
(1-7) 正常	$	882,493		$	871,100		$	615,750		$	691,454	$	697,574		$	625,658	$	143,648	$	5,232	$	4,532,909
(8) 特别关注	—		—		4,323		—		142,393		60,002	7,000		—		213,718
(9) 次级——计息	—		—		—		362		—		101	—		—		463
(9+) 非应计	—		—		18,500		—		20,923		—	—		—		39,423
商业房地产总计	$	882,493		$	871,100		$	638,573		$	691,816	$	860,890		$	685,761	$	150,648	$	5,232	$	4,786,513
消费贷款
(1-7) 正常	$	17,932		$	28,487		$	30,948		$	22,296	$	42,979		$	162,237	$	119,660	$	—	$	424,539
(8) 特别关注	—		—		—		—		—		1,502	350		—		1,852
(9) 次级——计息	—		—		—		—		—		—	—		—		—
(9+) 非应计	—		—		—		—		—		69	—		—		69
消费贷款总计	$	17,932		$	28,487		$	30,948		$	22,296	$	42,979		$	163,808	$	120,010	$	—	$	426,460
总计	$	2,700,956		$	2,578,454		$	1,568,742		$	1,259,569	$	1,432,466		$	1,042,879	$	13,482,995	$	16,929	$	24,082,990
核销总额	$	184		$	3,201		$	7,314		$	16,359	$	7,636		$	3,857	$	10,885	$	—	$	49,436


（单位：千）	2025	2024	2023	2022	2021	2020 年及以前	循环信贷额度	转为定期贷款的循环信贷额度	总计
2025年12月31日
商业贷款
(1-7) 正常	$	2,038,311		$	1,164,863		$	671,070		$	670,995	$	107,970		$	143,631	$	6,977,639	$	9,359	$	11,783,838
(8) 特别关注	7,659		16,204		16,093		42,441		15,346		1,239	39,073		—		138,055
(9) 次级——计息	25,513		8,824		44,506		—		34,641		4,192	27,830		—		145,506
(9+) 非应计	11,293		—		2,959		36,390		—		11,639	33,865		—		96,146
商业贷款总计	$	2,082,776		$	1,189,891		$	734,628		$	749,826	$	157,957		$	160,701	$	7,078,407	$	9,359	$	12,163,545
抵押贷款融资
(1-7) 正常	$	—		$	—		$	—		$	—	$	—		$	—	$	6,064,019	$	—	$	6,064,019
(8) 特别关注	—		—		—		—		—		—	—		—		—
(9) 次级——计息	—		—		—		—		—		—	—		—		—
(9+) 非应计	—		—		—		—		—		—	—		—		—
抵押贷款融资总计	$	—		$	—		$	—		$	—	$	—		$	—	$	6,064,019	$	—	$	6,064,019
商业房地产
(1-7) 正常	$	781,062		$	565,727		$	941,760		$	1,543,106	$	423,708		$	608,352	$	254,480	$	5,305	$	5,123,500
(8) 特别关注	743		45,137		728		90,752		61,132		1,530	7,800		766		208,588
(9) 次级——计息	10		25,880		—		—		—		—	—		—		25,890
(9+) 非应计	—		—		—		20,734		—		—	—		—		20,734
商业房地产总计	$	781,815		$	636,744		$	942,488		$	1,654,592	$	484,840		$	609,882	$	262,280	$	6,071	$	5,378,712
消费贷款
(1-7) 正常	$	36,507		$	37,851		$	28,181		$	50,765	$	72,924		$	113,440	$	94,258	$	—	$	433,926
(8) 特别关注	—		—		—		—		—		—	—		—		—
(9) 次级——计息	—		—		—		—		—		—	—		—		—
(9+) 非应计	—		—		—		—		—		—	—		—		—
消费贷款总计	$	36,507		$	37,851		$	28,181		$	50,765	$	72,924		$	113,440	$	94,258	$	—	$	433,926
总计	$	2,901,098		$	1,864,486		$	1,705,297		$	2,455,183	$	715,721		$	884,023	$	13,498,964	$	15,430	$	24,040,202
核销总额	$	11,233		$	704		$	4,234		$	8,958	$	28		$	2,011	$	25,715	$	—	$	52,883

下表详细列示贷款信用损失准备的变动情况。将部分准备分配给某一类别，并不妨碍其用于弥补其他类别的损失。


（单位：千）	商业贷款	抵押贷款融资	商业房地产	消费贷款	总计
截至2026年9月30日的九个月
期初余额	$	202,029		$	6,221	$	60,559		$	1,748	$	270,557

贷款信用损失准备金	74,869		(2,837)		(24,286)	9		47,755
核销	42,338		—		7,098	—		49,436
收回	1,266		—		184	7		1,457
净核销（收回）	41,072		—		6,914	(7)		47,979
期末余额	$	235,826		$	3,384	$	29,359		$	1,764	$	270,333
截至2025年9月30日的九个月
期初余额	$	198,423		$	2,755	$	68,825		$	1,706	$	271,709

贷款信用损失准备金	35,106		5,944		(2,306)	75		38,819
核销	37,011		—		931	—		37,942
收回	1,019		—		413	8		1,440
净核销（收回）	35,992		—		518	(8)		36,502
期末余额	$	197,537		$	8,699	$	66,001		$	1,789	$	274,026

截至2026年9月30日的九个月，公司贷款信用损失准备金为4,780万美元，而2025年同期为3,880万美元。截至2026年9月30日的九个月，贷款信用损失准备金为4,780万美元，主要源于受到关注的贷款增加，以及记录了4,800万美元的净核销。截至2026年9月30日，受到关注的贷款总额为7.824亿美元，而截至2025年12月31日为6.349亿美元。

当借款人面临财务困难，且预计还款主要通过抵押品的运营或出售来实现时，该贷款被视为依赖抵押品。截至2026年9月30日，公司有2,570万美元依赖抵押品的商业贷款，以商业资产作抵押；另有3,940万美元依赖抵押品的商业房地产贷款，以房地产作抵押。

下表列示了持有待投资贷款的逾期账龄分析：


（千美元）	逾期30-59天		逾期60-89天		逾期90天或以上		逾期总额	非应计(1)		未逾期	总额		无贷款损失准备的非应计贷款
2026年9月30日
商业贷款	$	1,576			$	21,888		$	52,807		$	76,271			$	82,845		$	13,269,212	$	13,428,328	$	13,324
按揭融资	—			—			—		—		—			5,441,689			5,441,689		—
商业房地产	1,584			1,115			—		2,699		39,423			4,744,391			4,786,513		18,500
消费贷款	2,226			—			400		2,626		69			423,765			426,460		—
总额	$	5,386			$	23,003		$	53,207		$	81,596			$	122,337		$	23,879,057	$	24,082,990	$	31,824

(1)截至2026年9月30日，66.7万美元的非应计贷款按现金收付制确认利息收入，而截至2025年12月31日为47万美元。此外，截至2026年9月30日的九个月，非应计贷款确认利息收入17.5万美元，而2025年同期确认为63万美元。截至2026年9月30日和2025年9月30日的九个月，分别冲销了620万美元和150万美元的应计利息。

对陷入财务困境借款人的贷款修改

下表按授予的修改类型及其财务影响，列示截至2026年9月30日和2025年9月30日的三个月和九个月内，对陷入财务困境借款人持有待投资贷款所作的修改：


								财务报表影响
（千美元）	延期还款	延长贷款期限	延期还款并延长贷款期限		总额	占持有待投资贷款的百分比		降低利率	延长贷款期限（月）	延期还款
截至2026年9月30日的三个月
商业贷款	$	1,100		$	15,976		$	—			$	17,076		0.07	%		—%	7至8	$	18



总额	$	1,100		$	15,976		$	—			$	17,076		0.07	%
截至2025年9月30日的三个月
商业贷款	$	791		$	8,948		$	758			$	10,497		0.04	%		—%	3至6	$	814

商业房地产	—		—		17,505			17,505		0.07	%		—%	6	737

总额	$	791		$	8,948		$	18,263			$	28,002		0.12	%

截至2026年9月30日的九个月
商业贷款	$	81,102		$	26,874		$	—			$	107,976		0.45	%		—%	4至8	$	5,356

商业房地产	—		—		16,859			16,859		0.07	%		—%	6	737

总额	$	81,102		$	26,874		$	16,859			$	124,835		0.52	%
截至2025年9月30日的九个月
商业贷款	$	12,100		$	19,950		$	23,126			$	55,176		0.23	%		—%	3至26	$	6,711

商业房地产	18,163		—		17,505			35,668		0.15	%		—%	6	$	1,106

总额	$	30,263		$	19,950		$	40,631			$	90,844		0.37	%

下表详细列出了所示期间内，在过去十二个月获批修改后发生违约的持有待投资贷款。违约定义为以下情况中最先发生者：转为不良状态、进入止赎程序或核销。


（单位：千美元）	延期还款		延长期限		延期还款并延长期限			总计
截至2026年9月30日的三个月
商业	$	6,688			$	—		$	—		$	6,688



总计	$	6,688			$	—		$	—		$	6,688
截至2025年9月30日的三个月
商业	$	179			$	3,000		$	14,613		$	17,792



总计	$	179			$	3,000		$	14,613		$	17,792

截至2026年9月30日的九个月
商业	$	17,936			$	416		$	—		$	18,352



总计	$	17,936			$	416		$	—		$	18,352
截至2025年9月30日的九个月
商业	$	25,675			$	9,537		$	14,613		$	49,825

商业房地产	—			—			13,500			13,500

总计	$	25,675			$	9,537		$	28,113		$	63,325

下表列出了过去十二个月内经修改、借款人面临财务困难的持有待投资贷款的账龄分析：


（单位：千美元）	逾期 30-89天		逾期 90天以上		非应计		未逾期	总计
2026年9月30日
商业	$	15,226			$	18,000		$	45,023	$	33,300	$	111,549

商业房地产	—			—			16,295		—	16,295

总计	$	15,226			$	18,000		$	61,318	$	33,300	$	127,844
2025年9月30日
商业	$	758			$	—		$	47,849	$	18,157	$	66,764

商业房地产	—			—			17,506		—	17,506

总计	$	758			$	—		$	65,355	$	18,157	$	84,270

（5）短期借款和长期债务

下表列出了短期借款概要：


（单位：千美元）	2026年9月30日		2025年12月31日
已购联邦基金	$	—			$	30,000

联邦住房贷款银行（“FHLB”）借款	—			300,000
短期借款总额	$	—			$	330,000

下表列出了长期债务概要：



（单位：千美元）	2026年9月30日		2025年12月31日


银行发行的2026年到期、固定利率为5.25%的次级票据	$	—			$	134,509
公司发行的2031年到期、固定利率为4.00%的次级票据	—			372,660
公司发行的2032年2月到期、固定转浮动利率为5.301%的优先票据	373,864			—
信托优先浮动利率次级债券，到期日为2032年11月至2036年12月	113,406			113,406
长期债务总额	$	487,270			$	620,575

2026年第一季度，银行发行的2026年到期、固定利率为5.25%的次级票据到期并已全额偿还。2026年第二季度，公司发行的2031年到期、固定利率为4.00%的次级票据被赎回并已全额偿还。

2026年2月27日，公司发行了4亿美元的固定转浮动利率优先票据。该票据可于2031年2月27日全部或部分赎回，并于2032年2月27日到期。在最初五年期间，该票据按5.301%的固定年利率计息，每半年支付一次；最后一年按每年复利担保隔夜融资利率（“SOFR”）加1.94%的浮动利率计息，每季度支付一次。

（6）具有表外风险的金融工具

下表列出了公司的表外风险金融工具，以及与这些金融工具相关的表外信贷损失准备的变动情况。


（单位：千美元）	商业		抵押贷款融资		商业房地产		消费		总计
截至2026年9月30日的九个月
期初余额	$	58,209			$	16			$	3,979			$	51	$	62,255
表外信贷损失准备金	4,871			18			(1,645)			1			3,245
期末余额	$	63,080			$	34			$	2,334			$	52	$	65,500
截至2025年9月30日的九个月
期初余额	$	47,907			$	23			$	5,351			$	51	$	53,332
表外信贷损失准备金	5,717			2			(522)			(16)			5,181
期末余额	$	53,624			$	25			$	4,829			$	35	$	58,513


（千美元）							2026年9月30日		2025年12月31日

承诺提供信贷额度——期末余额							$	11,732,168			$	12,193,441
备用信用证——期末余额							819,492			610,178

（7）监管比率和资本

本公司和本行须遵守联邦银行监管机构管理的各项监管资本要求。未能满足最低资本要求可能会触发监管机构采取某些强制性（也可能包括额外酌情）措施；若采取这些措施，可能对本公司和本行的财务报表产生直接重大不利影响。根据资本充足率指引和及时纠正行动监管框架，本公司和本行必须满足特定资本指引，该指引涉及按照监管会计惯例计算的本公司和本行资产、负债及某些表外项目的定量指标。本公司和本行的资本金额及分类还须接受监管机构对组成部分、风险权重及其他因素所作的定性判断。

美国联邦银行监管机构采纳的《巴塞尔协议III资本规则》除其他事项外，(i) 设立名为“普通股一级资本”（“CET1”）的资本指标，(ii) 规定一级资本由CET1及符合所列要求的“其他一级资本”工具构成，(iii) 要求监管资本指标的大多数扣除项/调整项计入CET1，而非资本的其他组成部分，以及 (iv) 界定资本指标扣除项/调整项的范围。

此外，《巴塞尔协议III资本规则》要求本公司维持2.5%的资本留存缓冲，该缓冲由CET1构成，并适用于CET1、一级资本及总资本风险加权资产比率。资本留存缓冲低于规定金额的金融机构将受到资本分配限制，包括股息支付和股票回购，以及向高级管理人员支付某些酌情奖金。截至2026年9月30日的九个月内，本公司宣布并支付普通股股息1,730万美元，即每股普通股0.40美元。2025年未支付普通股股息。2026年10月21日，本公司董事会宣布每股普通股派发0.20美元现金股息，将于2026年12月15日支付给截至2026年12月1日营业结束时登记在册的股东。

自 2025 年 12 月 12 日起，公司董事会批准了一项股票回购计划，公司可据此回购价值最高达 200.0 million 的已发行普通股，此金额不包括因净股票回购产生的消费税费用。自 2026 年 10 月 20 日起，公司董事会批准了一项新的股票回购计划，公司可据此回购价值最高达 200.0 million 的已发行普通股，此金额不包括因净股票回购产生的消费税费用。新股票回购计划将于 2027 年 10 月 31 日到期，但可随时暂停或终止。2025 年 12 月 12 日股票回购计划下剩余的回购授权在批准该新计划时终止。

在截至 2026 年 9 月 30 日的九个月内，公司回购了 2,061,431 股普通股，包含消费税费用在内的总购买价格为 201.7 million，加权平均价格为每股 97.00 美元。

由于截至 2009 年 12 月 31 日，银行的合并总资产低于 15.0 billion，因此可以继续将信托优先证券（均于 2010 年 5 月 19 日之前发行）归类为一级资本。

下表概述了公司和银行根据《巴塞尔协议 III 资本规则》及其他标准计算的实际资本比率和要求资本比率。如下表所示，截至 2026 年 9 月 30 日和 2025 年 12 月 31 日，公司和银行的资本比率均超过监管规定的资本充足标准。


				2026 年 9 月 30 日		2025 年 12 月 31 日
（单位：千美元）	最低资本要求(2)		资本充足标准要求的资本	资本金额	比率		资本金额	比率
公司
CET1 资本（占风险加权资产的比例）	7.00	%		不适用	$	3,436,713		12.20	%		$	3,394,471		12.13	%
一级资本（占风险加权资产的比例）	8.50	%		6.00	%	3,846,713		13.65	%		3,804,471		13.60	%
总资本（占风险加权资产的比例）	10.50	%		10.00	%	4,182,546		14.84	%		4,509,943		16.12	%
一级资本（占平均资产的比例）(1)	4.00	%		不适用	3,846,713		11.65	%		3,804,471		11.65	%
银行
CET1 资本（占风险加权资产的比例）	7.00	%		6.50	%	$	3,610,018		12.89	%		$	3,618,691		13.01	%
一级资本（占风险加权资产的比例）	8.50	%		8.00	%	3,610,018		12.89	%		3,618,691		13.01	%
总资本（占风险加权资产的比例）	10.50	%		10.00	%	3,945,851		14.08	%		3,951,503		14.20	%
一级资本（占平均资产的比例）(1)	4.00	%		5.00	%	3,610,018		11.03	%		3,618,691		11.18	%

(1) 一级资本比率（占平均资产的比例）不受《巴塞尔协议 III 资本规则》影响；然而，美联储理事会和联邦存款保险公司可分别要求公司和银行维持高于规定最低值的一级资本比率（占平均资产的比例）。

(2) 百分比表示最低资本比率加上（如适用）《巴塞尔协议 III 资本规则》下完全分阶段实施的 2.5% CET1 资本缓冲。

(8) 股票薪酬

公司制定了长期激励计划，由公司董事会或其指定委员会向员工和董事授予基于股票的薪酬奖励。奖励须满足归属要求，可能包括但不限于非合格股票期权、股票增值权、限制性股票单位（“RSU”）、限制性股票和业绩单位，或上述任意组合。

下表汇总了公司的基于股票的薪酬费用：


	截至9月30日的三个月		截至9月30日的九个月
（千元）	2026		2025		2026		2025


以股票结算的RSU	$	4,344			$	5,146		$	21,470	$	20,425

以现金结算的单位	3,508			3,091			13,655		8,189
合计	$	7,852			$	8,237		$	35,125	$	28,614


（千元，期间数据除外）	2026年9月30日
与未归属的以股票结算的RSU相关的未确认薪酬费用	$	26,056
预计确认以股票结算的RSU费用的加权平均期间（年）	1.9
与以现金结算的单位相关的未确认薪酬费用	$	25,272
预计确认以现金结算的单位费用的加权平均期间（年）	1.9

（9）公允价值披露

公司根据《会计准则汇编》第820号“公允价值计量”规定的公允价值层级，确定按经常性和非经常性基础以公允价值计量的资产和负债的公允价值。有关公允价值层级，以及公司在估算财务报表公允价值披露时所采用方法和重大假设的说明，请参阅2025年10-K表格附注1——经营情况及重大会计政策概要。

按公允价值计量的资产和负债如下：


	公允价值计量采用
（千元）	第1层级		第2层级		第3层级
2026年9月30日
可供出售债务证券：(1)


住宅抵押贷款支持证券	$	—			$	3,850,217		$	—


商业抵押贷款支持证券	—			235,519			—
信用风险转移证券	—			—			10,119
权益证券(1)	32,007			10,000			—



持有待投资贷款(2)	—			—			26,865

衍生资产(1)	—			14,461			—
其他交易资产(1)	40			—			—
衍生负债(1)	—			140,096			—
已售出但尚未购入的证券(1)	12,297			—			—
非合格递延薪酬计划负债(3)	18,015			—			—
2025年12月31日
可供出售债务证券：(1)


住宅抵押贷款支持证券	$	—			$	3,692,646		$	—


商业抵押贷款支持证券	—			248,012			—
信用风险转移证券	—			—			10,797
权益证券(1)	31,998			10,000			—
交易债务证券(1)	—			3,924			—

持有待投资贷款(2)	—			—			20,844
衍生资产(1)	—			40,892			—
衍生负债(1)	—			24,458			—
已售出但尚未购入的证券(1)	12,026			—			—
非合格递延薪酬计划负债(3)	18,989			—			—

(1)按经常性基础计量公允价值的资产和负债，通常按月计量。

(2)包括持有待投资的抵押品依赖型贷款，其信用损失准备的具体分配基于贷款相关抵押品的公允价值；该价值采用非经常性计量，通常每年计量一次，或根据市场和经济状况需要更频繁地计量。

(3)非合格递延薪酬计划负债代表对员工义务的公允价值，通常与投资资产的公允价值相对应，并按经常性基础计量公允价值，通常每月计量一次。

第 3 级估值

下表列示了按经常性基础计量的第 3 级公允价值类别的调节情况：


						净收益/（损失）
（千美元）	期初余额		购买/增加	出售/减少		已实现	未实现		期末余额
截至2026年9月30日的三个月
可供出售债务证券：(1)

信用风险转移证券	$	10,281		$	—		$	(220)		$	—	$	58	$	10,119

截至2025年9月30日的三个月
可供出售债务证券：(1)

信用风险转移证券	$	11,367		$	—		$	(382)		$	—	$	8	$	10,993

截至2026年9月30日的九个月
可供出售债务证券：(1)

信用风险转移证券	$	10,797		$	—		$	(796)		$	—	$	118	$	10,119

截至2025年9月30日的九个月
可供出售债务证券：(1)

信用风险转移证券	$	11,926		$	—		$	(1,019)		$	—	$	86	$	10,993

(1)可供出售债务证券的未实现收益/（损失）计入其他综合收益累计额（AOCI）。已实现收益/（损失）计入合并损益表及其他综合收益表中的其他非利息收入。

信用风险转移证券

信用风险转移证券的公允价值基于折现现金流模型，该模型采用第 3 级输入值，其中最重要的是折现率和加权平均期限。截至2026年9月30日，所采用的折现率范围为5.72%至6.85%，加权平均期限范围为3.76年到5.40年。按摊余成本合并加权平均计算，确定这些证券截至2026年9月30日的公允价值时采用的折现率为6.24%，加权平均期限为4.52年。截至2025年12月31日，所采用的合并加权平均折现率和加权平均期限分别为5.16%和4.65年。

持有待投资贷款

某些持有待投资的抵押品依赖型贷款按公允价值列报；根据单项评估，从贷款摊余成本中扣除的信用损失准备具体分配额以贷款相关抵押品的公允价值为依据。上文列报的截至2026年9月 30日持有待投资贷款公允价值为$26.9 million，其中包括账面价值为$46.6 million的减值贷款；这些贷款根据采用第3级输入值的抵押品估值，扣除了总计$19.7 million的具体准备分配额。上文列报的截至2025年12月 31日持有待投资贷款公允价值为$20.8 million，其中包括账面价值为$30.1 million的减值贷款；这些贷款根据采用第3级输入值的抵押品估值，扣除了总计$9.3 million的具体准备分配额。

金融工具公允价值

金融工具的账面金额和估计公允价值汇总如下：


	账面金额		估计公允价值
（千美元）		总计		第1级		第2级		第3级
2026年9月30日
金融资产：
现金及现金等价物	$	2,674,159			$	2,674,159			$	2,674,159		$	—	$	—
可供出售债务证券	4,095,855			4,095,855			—			4,085,736		10,119
持有至到期债务证券	672,881			575,384			—			575,384		—
权益证券	42,007			42,007			32,007			10,000		—


持有待售贷款	28,676			28,813			—			28,813		—
持有待投资贷款，净额	23,812,657			23,536,212			—			—		23,536,212
衍生资产	14,461			14,461			—			14,461		—
其他交易资产	40		40			40			—		—
金融负债：
存款总额	27,715,655			27,788,533			—			—		27,788,533

长期债务	487,270			470,958			—			470,958		—
衍生负债	140,096			140,096			—			140,096		—
已售出但尚未购入的证券	12,297			12,297			12,297			—		—
2025年12月31日
金融资产：
现金及现金等价物	$	2,099,118			$	2,099,118			$	2,099,118		$	—	$	—
可供出售债务证券	3,951,455			3,951,455			—			3,940,658		10,797
持有至到期债务证券	725,722			654,832			—			654,832		—
权益证券	41,998			41,998			31,998			10,000		—
交易性债务证券	3,924			3,924			—			3,924		—
持有待售贷款	4,361			4,361					4,361
持有待投资贷款，净额	23,769,645			23,604,206			—			—		23,604,206
衍生资产	40,892			40,892			—			40,892		—
金融负债：
存款总额	26,448,767			26,450,932			—			—		26,450,932
短期借款	330,000			330,000			—			330,000		—
长期债务	620,575			593,610			—			593,610		—
衍生负债	24,458			24,458			—			24,458		—
已售出但尚未购入的证券	12,026			12,026			12,026			—		—

（10）衍生金融工具

未结清衍生工具头寸的名义金额和估计公允价值如下表所示。


	2026年9月30日		2025年12月31日
			估计公允价值				估计公允价值
（千美元）	名义金额		衍生资产	衍生负债		名义金额		衍生资产	衍生负债
指定为套期工具的衍生工具
现金流量套期：
利率合约：
用于对冲贷款的互换合约	$	3,200,000			$	—		$	42,433		$	2,050,000			$	4,067	$	770
公允价值套期：
利率合约：
用于对冲长期债务的互换合约	400,000			—		23,228			—		—		—
非套期衍生工具
客户发起及其他衍生工具：
外汇远期合约	1,026,335			8,327		7,751			265,943		1,212		984
商品合约	232,235			7,258		6,517			—		—		—
利率合约：
互换合约	7,322,926			63,651		63,651			6,669,382		31,587		31,587
卖出的上限和下限期权	2,852,851			202		9,314			2,740,883		3,718		1,054
买入的上限和下限期权	2,894,131			9,331		219			2,782,162		1,179		3,842
远期合约	28,748,524			299,355		293,157			22,454,928		40,214		40,021
衍生工具总额			388,124		446,270					81,977	78,258
净额结算调整——抵销衍生资产/负债			(206,671)		(206,671)					(33,926)	(33,926)
净额结算调整——已收/已付现金抵押品			(166,992)		(99,503)					(7,159)	(19,874)
合并资产负债表中列示的衍生工具净额			$	14,461		$	140,096				$	40,892		$	24,458

2026年第二季度，公司与客户订立了商品合约衍生工具，同时与另一家金融机构订立了抵销商品合约衍生工具。这些交易使客户能够有效管理其对商品价值波动的风险敞口。相关衍生工具公允价值的任何变动基本上相互抵销，差额则计入合并收益表及其他综合收益表的交易收入。

公司在衍生工具上的信用风险敞口仅限于每个交易对手的净有利价值及利息付款。在某些情况下，如果衍生工具的净值超过名义金额，可能会要求相关交易对手提供抵押品。截至2026年9月30日，公司与这些工具相关的信用风险敞口（扣除已质押的任何抵押品后）约为14.5 百万美元；截至2025年12月31日，约为40.9 百万美元。公司定期监控并根据衍生工具价值的变化调整抵押品水平。截至2026年9月30日，公司已向交易对手质押现金抵押品113.1 百万美元，计入合并资产负债表的计息现金及现金等价物；并从交易对手收到现金抵押品52.9 百万美元，计入合并资产负债表的计息存款。截至2025年12月31日的比较金额分别为：向交易对手质押现金抵押品29.5 百万美元，以及从交易对手收到现金抵押品7.6 百万美元。

The Company also enters into credit risk participation agreements with financial institution counterparties for interest rate swaps related to loans in which the Company is either a participant or a lead bank. The risk participation agreements entered into by the Company as a participant bank provide credit protection to the financial institution counterparty should the borrower fail to perform on its interest rate derivative contract with that financial institution. The Company is party to 26 risk participation agreements where it acts as a participant bank with a notional amount of $520.0 million at September 30, 2026, compared to 23 risk participation agreements with a notional amount of $338.1 million at December 31, 2025. The maximum estimated exposure to these agreements, assuming 100% default by all obligors, was approximately $9.8 million at September 30, 2026 and $510,000 at December 31, 2025. The fair value of these exposures was insignificant to the consolidated financial statements at both September 30, 2026 and December 31, 2025. Risk participation agreements entered into by the Company as the lead bank provide credit protection should the borrower fail to perform on its interest rate derivative contract. The Company is party to 51 risk participation agreements where the Company acts as the lead bank having a notional amount of $636.1 million at September 30, 2026, compared to 47 agreements having a notional amount of $603.1 million at December 31, 2025.


(in thousands)	Cash Flow Hedges		Available-for-Sale Securities		Held-to-Maturity Securities		Total
Three Months Ended September 30, 2026
Beginning balance	$	(14,255)			$	(55,809)		$	(28,816)	$	(98,880)
Change in unrealized gain/(loss)	(25,035)			(174,800)			—		(199,835)
Amounts reclassified into net income	1,214			—			1,558		2,772
Total other comprehensive income/(loss)	(23,821)			(174,800)			1,558		(197,063)
Income tax expense/(benefit)	(5,478)			(40,204)			358		(45,324)
Total other comprehensive income/(loss), net of tax	(18,343)			(134,596)			1,200		(151,739)
Ending balance	$	(32,598)			$	(190,405)		$	(27,616)	$	(250,619)
Three Months Ended September 30, 2025
Beginning balance	$	(1,372)			$	(77,761)		$	(33,798)	$	(112,931)
Change in unrealized gain/(loss)	78			30,831			—		30,909
Amounts reclassified into net income	4,525			—			1,647		6,172
Total other comprehensive income/(loss)	4,603			30,831			1,647		37,081
Income tax expense/(benefit)	1,040			6,962			372		8,374
Total other comprehensive income/(loss), net of tax	3,563			23,869			1,275		28,707
Ending balance	$	2,191			$	(53,892)		$	(32,523)	$	(84,224)

Nine Months Ended September 30, 2026
Beginning balance	$	3,100			$	(36,563)		$	(31,122)	$	(64,585)
Change in unrealized gain/(loss)	(49,743)			(199,795)			—		(249,538)
Amounts reclassified into net income	3,382			—			4,553		7,935
Total other comprehensive income/(loss)	(46,361)			(199,795)			4,553		(241,603)
Income tax expense/(benefit)	(10,663)			(45,953)			1,047		(55,569)
Total other comprehensive income/(loss), net of tax	(35,698)			(153,842)			3,506		(186,034)
Ending balance	$	(32,598)			$	(190,405)		$	(27,616)	$	(250,619)
Nine Months Ended September 30, 2025
Beginning balance	$	(15,275)			$	(131,531)		$	(36,301)	$	(183,107)
Change in unrealized gain/(loss)	943			100,283			—		101,226
Amounts reclassified into net income	21,618			—			4,880		26,498
Total other comprehensive income/(loss)	22,561			100,283			4,880		127,724
Income tax expense/(benefit)	5,095			22,644			1,102		28,841
Total other comprehensive income/(loss), net of tax	17,466			77,639			3,778		98,883
Ending balance	$	2,191			$	(53,892)		$	(32,523)	$	(84,224)



	Three Months Ended September 30,		Nine Months Ended September 30,
($ in thousands except per share data)	2026		2025		2026		2025
Net interest income	$	274,983			$	271,771			$	790,079		$	761,200
Provision for credit losses	17,000			12,000			51,000			44,000
Non-interest income	81,643			68,583			226,027			167,096
Non-interest expense	203,924			190,575			622,985			583,871
Income before income taxes	135,702			137,779			342,121			300,425
Income tax expense	31,997			32,569			79,680			70,840
Net income	103,705			105,210			262,441			229,585
Preferred stock dividends	4,313			4,313			12,938			12,938
Net income available to common stockholders	$	99,392			$	100,897			$	249,503		$	216,647
Basic earnings per common share	$	2.30			$	2.21			$	5.72		$	4.72
Diluted earnings per common share	$	2.28			$	2.18			$	5.66		$	4.67
Net interest margin	3.44	%		3.47	%		3.38	%		3.34	%
Return on average assets (“ROA”)	1.25	%		1.30	%		1.08	%		0.97	%
Return on average common equity (“ROE”)	11.57	%		12.04	%		9.84	%		9.02	%
Efficiency ratio(1)	57.2	%		56.0	%		61.3	%		62.9	%
Non-interest income to average earning assets	1.02	%		0.88	%		0.97	%		0.73	%
Non-interest expense to average earning assets	2.55	%		2.44	%		2.66	%		2.57	%


	Three Months Ended September 30, 2026		Three Months Ended September 30, 2025
($ in thousands)	Average Balance	Income/ Expense	Yield/ Rate		Average Balance	Income/ Expense	Yield/ Rate
Assets
Debt and equity securities(2)	$	4,582,191		$	50,936		4.31	%		$	4,635,066		$	49,401	4.14	%
Interest bearing cash and cash equivalents	2,905,372		26,936		3.68	%		2,920,102		32,202		4.38	%
Loans held for sale(3)	11,434		213		7.39	%		—		—		—	%
Loans held for investment, mortgage finance	5,769,930		60,493		4.16	%		5,472,467		59,604		4.32	%
Loans held for investment(3)	18,759,118		319,511		6.76	%		18,253,451		319,921		6.95	%
Less: Allowance for credit losses on loans	267,448		—		—			277,385		—		—
Loans held for investment, net	24,261,600		380,004		6.21	%		23,448,533		379,525		6.42	%
Total earning assets	31,760,597		458,089		5.70	%		31,003,701		461,128		5.88	%
Cash and other assets	1,171,805					1,159,008
Total assets	$	32,932,402					$	32,162,709
Liabilities and Stockholders’ Equity
Transaction deposits	$	3,830,036		$	27,428		2.84	%		$	2,251,217		$	13,987	2.46	%
Savings deposits	14,159,289		123,103		3.45	%		14,650,152		143,327		3.88	%
Time deposits	2,396,968		23,986		3.97	%		2,158,228		23,465		4.31	%

Total interest bearing deposits	20,386,293		174,517		3.40	%		19,059,597		180,779		3.76	%
Short-term borrowings	8,804		84		3.75	%		44,022		534		4.82	%
Long-term debt	497,635		7,576		6.04	%		620,348		7,531		4.82	%
Total interest bearing liabilities	20,892,732		182,177		3.46	%		19,723,967		188,844		3.80	%
Non-interest bearing deposits	7,875,652					8,351,524
Other liabilities	454,891					463,034
Stockholders’ equity	3,709,127					3,624,184
Total liabilities and stockholders’ equity	$	32,932,402					$	32,162,709
Net interest income		$	275,912					$	272,284
Net interest margin			3.44	%				3.47	%



	Three Months Ended September 30,		Nine Months Ended September 30,
	2026/2025		2026/2025
	Net Change		Change Due To(1)		Net Change		Change Due To(1)
(in thousands)	Volume		Yield/Rate(2)		Volume		Yield/Rate(2)
Interest income
Debt and equity securities	$	1,535			$	(552)		$	2,087	$	4,886		$	882	$	4,004
Interest bearing cash and cash equivalents	(5,266)			(163)			(5,103)		(34,367)	(18,849)		(15,518)
Loans held for sale	213			—			213		215	129		86
Loans held for investment, mortgage finance	889			3,239			(2,350)		19,090	26,870		(7,780)
Loans held for investment	(410)			8,858			(9,268)		112	27,775		(27,663)
Total interest income	(3,039)			11,382			(14,421)		(10,064)	36,807		(46,871)
Interest expense
Transaction deposits	13,441			9,790			3,651		17,647	16,234		1,413
Savings deposits	(20,224)			(4,801)			(15,423)		(50,786)	4,547		(55,333)
Time deposits	521			2,594			(2,073)		(1,926)	8,473		(10,399)
Short-term borrowings	(450)			(428)			(22)		(6,228)	(5,047)		(1,181)
Long-term debt	45			(1,491)			1,536		1,127	(1,410)		2,537
Total interest expense	(6,667)			5,664			(12,331)		(40,166)	22,797		(62,963)
Net interest income	$	3,628			$	5,718		$	(2,090)	$	30,102		$	14,010	$	16,092



(in thousands)	September 30, 2026		December 31, 2025
Commercial	$	13,428,328			$	12,163,545
Mortgage finance	5,441,689			6,064,019
Commercial real estate	4,786,513			5,378,712
Consumer	426,460			433,926


Total loans held for investment	$	24,082,990			$	24,040,202


	September 30, 2026		September 30, 2025
Allowance for credit losses on loans to total loans held for investment	1.12	%		1.13	%
Allowance for credit losses on loans to average total loans held for investment(1)	1.10	%		1.20	%
Total allowance for credit losses to total loans held for investment	1.39	%		1.37	%
Total provision for credit losses to average total loans held for investment(1)(2)	0.28	%		0.26	%


(in thousands)	0-3 months		4-12 months		1-3 years		3+ years	Total
Assets
Interest bearing cash and cash equivalents	$	2,479,073			$	—		$	—	$	—	$	2,479,073
Debt and equity securities	52,621			17,871			122,844		4,617,407	4,810,743
Variable loans	22,536,083			196,327			89,400		239,296	23,061,106
Fixed loans	15,352			140,434			396,797		497,977	1,050,560
Total loans	22,551,435			336,761			486,197		737,273	24,111,666
Total interest sensitive assets	$	25,083,129			$	354,632		$	609,041	$	5,354,680	$	31,401,482
Liabilities
Interest bearing customer deposits	$	18,595,289			$	—		$	—	$	—	$	18,595,289
CDs	925,241			1,146,945			38,319		3,547	2,114,052

Total interest bearing deposits	19,520,530			1,146,945			38,319		3,547	20,709,341
Short-term borrowings	—			—			—		—	—
Long-term debt	113,406			—			—		373,864	487,270
Total interest sensitive liabilities	$	19,633,936			$	1,146,945		$	38,319	$	377,411	$	21,196,611
GAP	$	5,449,193			$	(792,313)		$	570,722	$	4,977,269	$	—
Cumulative GAP	$	5,449,193			$	4,656,880		$	5,227,602	$	10,204,871	$	10,204,871
Non-interest bearing deposits								7,006,314
Stockholders’ equity								3,487,590
Total								$	10,493,904


	Annualized Hypothetical Change in Net Interest Income
		September 30, 2026		September 30, 2025
+ 200 basis points		3.4	%		7.7	%
+ 100 basis points		1.7	%		4.0	%
- 100 basis points		(4.3)	%		(6.4)	%
- 200 basis points		(8.8)	%		(12.5)	%


				Total Number of	Approximate Dollar Value
				Shares Purchased as Part	of Shares That May Yet
	Total Number of	Average Price Paid		of Publicly Announced	Be Purchased Under the
	Shares Purchased	per Share(1)		Plans or Programs(2)	Plans or Programs(1)(2)



Total first quarter 2026	770,423		$	96.82		770,423		$	125,410,091



Total second quarter 2026	239,348		$	97.63		239,348		$	102,043,593

July 2026	181,932		$	98.81		181,932		$	84,066,286
August 2026	355,265		98.58		355,265		49,043,693
September 2026	514,463		95.24		514,463		43,976
Total third quarter 2026	1,051,660		$	96.99		1,051,660		$	43,976





Total 2026	2,061,431		$	97.00		2,061,431		$	43,976









31.1	Certification of Chief Executive Officer pursuant to Rule 13a-14(a) of the Exchange Act*
31.2	Certification of Chief Financial Officer pursuant to Rule 13a-14(a) of the Exchange Act*
32.1	Section 1350 Certification of Chief Executive Officer**
32.2	Section 1350 Certification of Chief Financial Officer**
101.INS	XBRL Instance Document - the instance document does not appear in the Interactive Data File because its XBRL tags are embedded within the Inline XBRL document
101.SCH	XBRL Taxonomy Extension Schema Document*
101.CAL	XBRL Taxonomy Extension Calculation Linkbase Document*
101.DEF	XBRL Taxonomy Extension Definition Linkbase Document*
101.LAB	XBRL Taxonomy Extension Label Linkbase Document*
101.PRE	XBRL Taxonomy Extension Presentation Linkbase Document*
104	Cover Page Interactive Data File (embedded within the Inline XBRL document)


/s/ J. Matthew Scurlock
J. Matthew Scurlock
Chief Financial Officer
(Duly authorized officer and principal financial officer)